Das Vermögen wird gemäß Risikoneigung, Zeithorizont und persönlicher Ziele gesteuert. iStock / Atomic62 Studio
Der World Wealth Report 2026 des Capgemini Research Institute sieht eine Branche im Aufwind: die Vermögensverwaltung. Das Vermögen von HNWIs, also vermögenden Privatpersonen mit einem investierbaren Vermögen von einer Million US-Dollar oder mehr, ist weltweit um 8,7 Prozent gestiegen. Damit wurde ein Rekordwert von 98,3 Billionen US-Dollar erreicht, der größte Anstieg innerhalb eines Jahres seit dem Jahr 2018. Treiber waren robuste Aktienmärkte, sinkende Inflation und der KI-Boom. Doch die Studie zeigt auch strukturelle Schwächen der Branche. Nur 17 Prozent der Befragten empfinden ihre Beratung als nahtlos und wirklich personalisiert. Damit wächst der Druck auf Anbieter, Vermögen nicht nur zu verwalten, sondern Kunden und ihre Ziele deutlich genauer zu verstehen.
Moderne Vermögensverwaltung muss das gesamte Kundenerlebnis verbessern.
Mehr als Marktberatung
An genau diesem Knotenpunkt liegt der Nutzen wirklich professioneller Vermögensverwaltung. Sie soll Vermögen nicht nach der Stimmung einzelner Handelstage bewegen, sondern entlang klarer Ziele, Risikobudgets und Zeithorizonte steuern. Entscheidend ist nicht, jeden Ausschlag zu vermeiden, sondern Risiken bewusst zu tragen. Aktuell spricht viel für Kernportfolios mit Qualitätsaktien, Anleihen mit kurzen und mittleren Laufzeiten, Liquidität sowie realen Bausteinen wie Gold, Immobilien oder Infrastruktur. Ergänzend können Private Equity, Private Credit oder Themenfonds Renditechancen erhöhen. Damit wird Vermögensverwaltung zur Schnittstelle zwischen Marktanalyse, Struktur und persönlicher Situation.
Vermögensverwaltung: Nähe als Maßstab
Genau daran knüpft auch eine aktuelle Deloitte-Studie an. Sie zeigt: Moderne Vermögensverwaltung muss nicht nur Portfolios steuern, sondern das gesamte Kundenerlebnis verbessern, vom Onboarding über Risikoprofil und Reporting bis zur laufenden Betreuung. KI-gestützte Systeme können dabei helfen, Routineaufgaben wie Datenaufbereitung, Gesprächsvorbereitung, Dokumentation und Compliance-Prüfungen zu automatisieren. Der Mehrwert der künstlichen Intelligenz liegt dabei letztendlich nicht in weniger Beratung, sondern in mehr Zeit für komplexe Entscheidungen, mehr Transparenz und belastbare Kundenbeziehungen.